Кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам в этом году опубликовала уже пятую рекомендацию для кипрских инвестиционных компаний. Регулятор обратил внимание на поставщиков ликвидности, и, в первую очередь, на то, насколько тщательно брокеры проверяют своих контрагентов. Буквально недавно стало известно о том, что Комиссия настоятельно рекомендовала брокерам прекратить использование тактики агрессивных продаж и запретить своим сотрудникам раздавать клиентам инвестиционные советы.
По мнению CySec брокеры не должны полагаться на одного поставщика ликвидности, и использовать «соответствующие знания, а также проявлять осмотрительность и осторожность» при выборе партнеров. В опубликованном регулятором рекомендательном документе отмечается, что брокеру не запрещается работать с единственным поставщиком ликвидности, и все же подобной зависимости следует избегать.
Напомним, что менее года назад некоторые зарегистрированные на Кипре брокеры, были вынуждены сообщить регулятору о проблемах с выводом обеспечения у Fortress Prime. Комиссия была обеспокоена тем, насколько сильно брокеры подвержены риску контрагента, поэтому рекомендация о «должной осмотрительности» не заставила себя долго ждать.
Дело Fortress Prime побудило CySec сформулировать особые требования к поставщикам ликвидности, расположенным за пределами Европейского Союза.
Брокерам понадобится внести капитал до 2 млн евро, если они хотят работать с нерегулируемым поставщиком ликвидности
Во-первых, CySEC указывает, что поставщики ликвидности, расположенные за пределами ЕС, должны быть регулируемыми инвестиционными компаниями. Более того, контрагент должен иметь соответствующее разрешение на инвестиционную деятельность и предоставить брокеру возможность оценить его капитальную базу.
Если брокер решит работать с нерегулируемым поставщиком ликвидности, он должен получить подтверждение, что компания использует европейскую регулируемую компанию для клиринга своих сделок. Или же поставщик ликвидности должен доказать, что его коэффициент достаточности капитала не ниже 10%.
Если поставщик ликвидности не может предоставить такое подтверждение, брокер должен разместить на своем балансе дополнительный капитал не менее 2 млн евро. Точная сумма определяется в индивидуальном порядке.
В целом, на публикацию этого документа регулятора побудило отсутствие должной осмотрительности со стороны брокеров при заключении контрактов с Fortress Prime.
